General Cable oznamuje navrhovanou nabídku konvertibilních směnek v hodnotě 315 milionů amerických dolarů splatných do roku 2013

Highland Heights (USA, Kentucky) 10. listopadu (PROTEXT/Businesswire) -Společnost General Cable Corporation (burzovní index NYSE:BGC) dnesoznámila svůj záměr, že pokud budou splněny tržní a další podmínky, nabídnekonvertibilní směnky v hodnotě 315 milionů amerických dolarů splatných doroku 2013 na základě automaticky platného registračního prohlášení u Komisepro cenné papíry. Společnost se zaručila, že odkoupí konvertibilní směnky vhodnotě dalších 45 milionů amerických dolarů základního jmění za stejnýchpodmínek a termínů jako ostatní zájemci o tuto nabídku.

Společnost hodlá využít čisté finanční výnosy z této nabídky na obecnéfiremní účely, jako například na kompenzaci nesplacených zůstatků úvěrů aúhradu čisté ceny konvertibilních směnek v oblasti hedge a warranttransakcí. Kromě toho společnost využije zbývající prostředky napotenciální akvizice a financování mezinárodního rozvoje. Společnostočekává, že hedge transakce konvertibilních směnek budou mít cenuuplatněnou při nákupu opce, která bude rovna přepočítané (konverzní) ceněsměnek. Hedge transakce konvertibilních směnek by měla kompenzovatpotenciální rozředění kmenových akcií společnosti při potenciální konverzisměnek v budoucnu. Společnost rovněž očekává, že warranty budou mít cenuuplatněnou při nákupu opce, která je zhruba o 76 procent vyšší nežzávěrečná cena kmenových akcií společnosti v den, kdy jsou směnky oceněny.

Směnky bude možné konvertovat za kmenové akcie společnosti General CableCorporation za určené ážio k tržní ceně kmenových akcií, až budoukonvertibilní směnky oceněny. Úroková sazba a další podmínky budouspecifikovány na základě ocenění směnek.

Společnosti Merrill Lynch & Co. a Credit Suisse v této nabídce mají úlohuhlavních upisovatelů.

Tato tisková zpráva nesmí být považována ani za pobídku nebo nabádání kprodeji nebo nabídku ke koupi jakýchkoli cenných papírů, ani k prodejitěchto cenných papírů nesmí dojít v žádném státě, kde by tato nabídka,pobídka nebo prodej byly nezákonné před registrací nebo kvalifikací podlezákonů o cenných papírech v příslušném státě. Nabídka cenných papírů můžebýt učiněna pouze prostřednictvím speciální osobní nabídky (tzv.prospektu). Kopie prospektu lze získat u společnosti Merrill Lynch & Co. voddělení prospektů 4, Světové finanční centrum (New York), NY 10080,bezplatné telefonní číslo 1-866-500-5408 a společnosti Credit SuisseSecurities (USA) LLC v oddělení prospektů, One Madison Avenue, New York, NY10010, bezplatné telefonní číslo 1-800-221-1037.

Společnost General Cable s ročními tržbami ve výši 3,5 miliardy americkýchdolarů a 7700 zaměstnanci je světová jednička ve vývoji, návrzích, výrobě adistribuci, měděných, hliníkových drátů a kabelů, optických vláken adalších produktů pro energetiku, průmysl a komunikace. Navštivte našeinternetové stránky na adrese http://www.generalcable.com.

Určitá prohlášení uvedená v této tiskové zprávě, včetně mimo jinéprohlášení, která se týkají budoucích finančních výsledků a výkonů, plánů azáměrů, kapitálových nákladů a předpokladů společnosti nebo jejího vedení,očekávání nebo názorů, jsou výhledová prohlášení. Skutečné výsledky semohou výrazně lišit od výsledků uvedených v těchto výhledových prohlášeníchv důsledků faktorů, rizik a nejasností, která jsou mimo rámec kontrolyspolečnosti. Tyto faktory jsou podrobněji popsány v Prohlášení oregistraci, které společnost předložila 8. října 2006 Komisi pro cennépapíry na formuláři S-3, stejně jako v dalších periodických hlášeních.

KONTAKT:

General Cable Corporation

Michael P. Dickerson

Viceprezident pro finance a vztahy s investory

Tel : Tel : 859-572-8684

Upozorňujeme odběratele, že materiály označené značkou PROTEXT nejsousoučástí zpravodajského servisu ČTK a nelze je publikovat pod její značkou.Jde o komerční sdělení zadavatele, který je ve zprávě označen a který za něnese plnou odpovědnost.

PROTEXT