Asset-Liability Management
6.06.2006, 09:41
Praha 6. června (PROTEXT) - Společnost MONECO v rámci programu Českáfinanční akademie pořádá seminář ASSET-LIABILITY MANAGEMENT, který se konádne 26. - 29.6.2006 v pražském hotelu Mövenpick.
Hlavní témata semináře:
- Introduction to Asset-Liability Management
- Interest Rate and Spread Analysis
- Funding and Liquidity Management
- Measuring and Managing Rate Risk
- Measuring and Managing Credit Risk
- Measuring and Managing Pre-Payment Risk
- Fund Transfer Pricing and Optimal Capital Allocation
Cílem tohoto komplexního semináře je poskytnout účastníkům velmi důkladnévysvětlení technik, které jsou v současné době používány při efektivnímřízení aktivní a pasivní strany rozvahy instituce. Detailně bude objasněnproces aktivního managementu celé rozvahy společnosti, resp. jiné právníentity, s cílem vytvořit optimální rovnováhu mezi očekávanými příjmy,výdaji a s nimi souvisejícími finančními riziky. Začneme představením astrukturovanou diskusí o cílech a hlavních nástrojích při implementacisystému ALM. Prakticky vysvětlíme všechny důležité koncepty, jakými jsoumarže, rozpětí, pákové efekty, řízení přebytků a také analýzu všech typůrozvahových rizik. Podrobně zanalyzujeme rozvahy „typických“ institucí aprodiskutujeme požadavky na financování a investice v kontextu případnýchomezení vyplývajících z charakteru a podnikatelského zaměření těchtoinstitucí. Potom se podíváme na různé alternativy získávání finančních ainvestičních zdrojů, které mají tyto instituce k dispozici, včetně různýchtypů sekuritizačních technik. Prodiskutujeme důležitou roli oceňování přitransferu fondů a soustředíme pozornost na pohyby obchodních rozpětí amarží a také na optimalizaci efektivní alokace dostupných kapitálovýchzdrojů. Dále se podrobně zaměříme na to, jak je možné v rámci celkovéhosystému ALM proaktivně měřit a řídit různé typy rozvahových rizik, jakonapř. rizika úrokových sazeb, kreditní rizika, měnová rizika, rizikapředčasného splacení a také likviditní rizika. Detailně představíme aprodiskutujeme klíčové ukazatele, jako jsou čistý úrokový příjem (NetInterest Income), GAP, durační GAP, přebytek a tzv. „přebytek v riziku“(Surplus-at-Risk). Ukážeme, jak je možné úspěšně tato rizika řídit pomocímoderních derivativních instrumentů, repo operací, strukturovaných financía jiných sofistikovaných finančních instrumentů a technik, a to s cílemdosažení optimální rovnováhy mezi aktivy a pasivy, resp. příjmy a výdaji.Nakonec pohovoříme o roli a kompetencích Komise pro řízení aktiv a pasiv(Asset and Liability Management Committee - ALCO) a dalších nezbytnýchorganizačně-technických otázkách v oblasti moderního systému ALM.
Podrobný program semináře zašleme na vyžádání elektronickou poštou. Stačíposlat prázdný e-mail na adresu: alm@cfa.cz
Uzávěrka přihlášek: 12.6.2006
Kontakt:
MONECO, spol. s r.o., Gorkého 1, 602 00 BRNO
tel.: +420 541 241 551, fax: +420 541 219 735
E-mail: cfa@cfa.cz, http://www.moneco.com
Upozorňujeme odběratele, že materiály označené značkou PROTEXT nejsousoučástí zpravodajského servisu ČTK a nelze je publikovat pod její značkou.Jde o komerční sdělení zadavatele, který je ve zprávě označen a který za něnese plnou odpovědnost.
PROTEXT